[ad_1]

Depuis son avènement, la finance décentralisée (DeFi) a ouvert la porte à de nouvelles manières de faire travailler ses cryptomonnaies. Parmi les protocoles phares, Aave s'est rapidement imposé comme une référence quand il s'agit d'obtenir des rendements sur ses cryptos, et ce, de manière décentralisée. En pratique, Aave permet de prêter ses actifs dans des pools de liquidité décentralisée en échange d'intérêts.

Dans cet article, nous allons passer en revue les étapes pour obtenir des rendements sur Aave, avec des exemples concrets de pools et quelques astuces pour optimiser vos interactions.

Aave : le protocole de prêt de référence

Aave est un protocole de financement décentralisé de type plateforme de prêt. Cependant, avec le temps Aave a évolué vers un protocole bien plus complexe, proposant une multitude de services.

D'abord lancé en 2017 sous le nom d'ETHLend, Aave s'est fait un nom en tant que plateforme d'emprunt et de prêt crypto, avec une gestion entièrement décentralisée et une sécurité jusqu'ici irréprochable.

Sur Aave, le concept est simple : vous déposez vos cryptos dans un pool de liquidité. Ces cryptos sont ensuite disponibles pour d'autres utilisateurs, qui peuvent les emprunter en contrepartie d'intérêts.

Ainsi, en déposant vos fonds, vous percevez des intérêts sur votre dépôt, un peu comme un livret d'épargne, mais version crypto.

En pratique, lorsque vous déposez vos cryptopos, elles sont converties en « aTokens ». Par exemple, un ETH devient aETH, l'USDC devient aUSDC etc. Ces actifs suivent la valeur de vos dépôts tout en générant des intérêts.

Aujourd'hui, avec sa dernière version (Aave V3), le protocole est accessible sur 13 blockchains. Cela comprend évidemment Ethereum, une multitude de layer-2, la chaîne BNB ou encore Avalanche pour ne citer qu'elles. Cela ouvre un large éventail d'options pour diversifier ses rendements tout en minimisant les frais.

Obtenir des rendements sur Aave

Si vous cherchez à faire fructifier vos cryptos sur Aave, vous allez devoir choisir entre plusieurs pools.

Au total, à travers ses différentes versions déployées sur les 13 blockchains, Aave dispose de plus de 140 pools différents. Autant dire que trouver la piscine la plus rentable peut s'avérer chronophage.

Mais n'ayez crainte, nous avons une astuce. En effet, des outils comme Defillama permettent de suivre les rendements de chaque piscine en temps réel et d'identifier les meilleures opportunités.

Pour cela, il faut se rendre sur la partie « Yield » de la présentation d'Aave sur DefiLlama. Vous pourrez alors trier les pools par APY (Annual Percentage Yield), ce qui permet d'identifier les pools les plus louables à un instant T sur Aave.

Top 10 des piscines les plus louables sur Aave au moment de la rédaction de cet article – Source : DefiLlama.

Obtenir un rendement sur vos ETH via le pool WETH (AAVE V3 – Base)

Pour les détenteurs d'ETH, la pool WETH sur Base est actuellement une option intéressante, avec un rendement annuel de 2% (APY) au moment de la rédaction de cet article. Cependant, il peut être intéressant de vérifier en amont sur DefiLlama qu'une autre pool ne soit pas plus intéressante pour l'ETH.

Dans notre cas, le choix de Base est intéressant, car il s'agit d'une pool qui dispose d'une bonne liquidité et Base un layer-2 qui dispose de frais de transactions parmi les plus bas.

De surcroît, la piscine dispose historiquement d'une APY relativement stable, avec quelques hausses provisoires par périodes, qui permettent d'augmenter légèrement le rendement annuel.

Statistiques de la pool WETH Aave v3 sur Base – Source : Aave.

Passons à la pratique ! Voici les étapes à suivre pour déposer vos ETH sur la pool WETH Aave v3 sur Base.

Au préalable, il faudra disposer d'un portefeuille Ethereum, tel que MetaMask ou Rabby Wallet. Il faudra ensuite envoyer des ETH sur le réseau Base. Pour cela, vous pouvez soit retirer des ETH depuis une plateforme d'échange qui supporte le réseau Base, tel que Binance. Soit envoyer des ETH depuis un autre réseau en utilisant un bridge.

Déposez vos ETH dans la piscine WETH sur Base

Une fois que vous avez vos ETH sur Base, rendez-vous sur la pool WETH sur le site de Aave : lien vers la piscine ETH.

Connectez votre portefeuille au site d'Aave, et assurez-vous que votre portefeuille soit bien connecté à la blockchain Base.

Vous pouvez désormais déposer vos WETH dans la pool pour commencer à générer des intérêts. Pour cela, deux choix s'offrent à vous :

Vous avez des ETH, vous pouvez les déposer dans la pools, celle-ci s'occupe de les changer en WETH ; Vous avez des WETH, vous pouvez les déposer directement dans la piscine. Dépôt d'ETH sur Aave v3.

Obtenir un rendement sur vos stablecoins (USDC) via le pool USDC (AAVE V3 – Base)

Pour ceux qui préfèrent une option moins volatile, les stablecoins peuvent être une alternative intéressante. Actuellement, le pool USDC sur Base propose un rendement attractif de 14,5% APY. Un rendement très intéressant pour un actif stable, idéal pour les investisseurs en quête de stabilité.

Statistiques de la pool USDC Aave v3 sur Base – Source : Aave.

Pour cela il faudra obtenir des USDC en convertissant vos ETH via un échange décentralisé de Base tel qu'Financement des aérodromes.

Une fois l'USDC en votre possession, rendez-vous sur la pool dédiée sur le site d'Aave : lien vers la pool USDC.

Vous pouvez maintenant déposer votre USDC dans le pool pour commencer à générer des intérêts. Pour cela il faudra dans un premier temps approuver la dépense des USDC, puis effectuer la transaction de dépôt.

Dépôt d'USDC sur Aave v3.

Consultez et suivez vos positions

Le site d'Aave vous permet de suivre et de surveiller vos positions. Pour cela, rendez-vous dans la soirée « Dashboard » du menu d'Aave.

Vous y trouverez une partie « Vos approvisionnements » qui résume vos dépôts, ainsi que l'APY effective.

Récapitulatif de nos positions à la fin de ce tutoriel.

Utiliser vos dépôts comme collatéral pour emprunter sur Aave

Maintenant que vous avez déposé des cryptos dans les pools d'Aave, vous avez la possibilité d'aller plus loin en les utilisant comme collatéral pour emprunter d'autres cryptos.

Emprunter des ETH sur Aave v3.

C'est l'une des fonctionnalités majeures d'Aave : grâce à vos dépôts en aTokens, vous pouvez obtenir un prêt tout en continu de bénéficier des rendements sur votre garantie.

En déposant vos cryptos sur Aave, vous gagnez non seulement des intérêts, mais vous pouvez également les utiliser pour garantir un emprunt. En pratique, le système de collatéralisation permet d'emprunter de nouveaux fonds en utilisant vos actifs déjà déposés comme garantie.

Attention aux liquidations

Attention, cela n'est pas sans risques ! Sur Aave, les emprunts sont « sur-collatéralisés », ce qui signifie que la valeur de votre garantie doit toujours rester supérieure au montant emprunté.

Ainsi, en cas de baisse trop importante de la valeur de votre garantie, le protocole peut déclencher une liquidation.

La liquidation est un mécanisme automatique qui se déclenche si la valeur de votre garantie tombe sous le « seuil de liquidation » appelé Health Factor sur Aave. Autrement dit, si la valeur de vos actifs déposés tombe trop par rapport au montant emprunté, le protocole Aave liquidera une partie ou la totalité de votre garantie pour rembourser le prêt.

Ce mécanisme permet d'éviter que le protocole ne se retrouve avec des dettes non couvertes, mais il peut entraîner des pertes importantes pour l'emprunteur.

Imaginons que vous avez déposé 1 000 $ en ETH et emprunté 800 $ en USDC. Si le marché baisse brutalement et que la valeur de vos ETH chute à 850 $, votre position se rapproche dangereusement du seuil de liquidation.

À ce moment-là, Aave peut automatiquement vendre une partie de vos ETH pour rembourser une partie de l'USDC empruntée. Évitant ainsi un risque pour le protocole, mais causant une perte de capital pour vous.

Optimiser ses rendements sur Aave : quelques conseils pratiques

Attention aux frais de transactions

Obtenir des rendements sur Aave, c'est bien, mais optimiser ses gains tout en minimisant les frais, c'est encore mieux.

Les rendements des pools d'Aave varient selon la blockchain et les conditions du marché. Mais attention, certaines blockchains, comme Ethereum, imposent des frais élevés qui peuvent rapidement éroder vos gains.

Si vous ne déposez qu'une petite somme, le rendement d'une pool sur Ethereum pourrait être effacé par ces frais. Par exemple, un APY de 2% sur Ethereum peut s'avérer peu intéressant si les frais vous coûtent une partie significative de vos gains.

À l'inverse, un layer-2 tel que Base propose des frais de transactions beaucoup plus faibles. Même si le rendement pourrait y être légèrement inférieur, l'absence de frais importants peut rendre le placement plus rentable, surtout pour les petits et moyens investisseurs.

Diversifier ses investissements pour mieux répartir les risques

Sur Aave, il est souvent pertinent de diversifier ses placements sur plusieurs chaînes et plusieurs types d'actifs pour maximiser ses gains sans trop s'exposer.

Un investisseur pourrait déposer une partie de ses fonds dans un pool stable comme l'USDC sur Base pour un rendement sûr, et une autre partie dans un pool d'ETH pour profiter des potentielles hausses de l'ETH.

De plus, les rendements des piscines varient selon la demande et l'état du marché. Pour éviter les mauvaises surprises, il est donc essentiel de surveiller régulièrement ses placements et d'adapter sa stratégie si nécessaire.

Defillama, que nous avons présenté précédemment, permet de suivre en temps réel les taux d'APY des pools d'Aave.

Les risques de la DeFi : attention aux failles et à la valorisation

Il est important que la DeFi, et de fait, Aave n'est pas sans risques. Malgré les audits et les tests, il existe toujours un risque de failles dans les contrats intelligents.

Une simple erreur dans le code peut exposer le protocole à des hacks, entraînant une perte partielle, voire totale, des fonds. Ainsi, gardez cela à l'esprit lorsque vous déposez des fonds sur Aave, ou sur n'importe quel autre protocole DeFi.

Vous l'aurez compris, Aave offre une multitude d'opportunités pour faire fructifier vos précieuses cryptomonnaies. Entre les pools ETH et USDC sur Base, il y en a pour tous les profils, que vous soyez adepte du risque calculé ou fan de la sécurité des stablecoins. N'oubliez pas de garder un œil sur Defillama pour ajuster vos placements, et de surveiller les frais de transaction pour éviter les mauvaises surprises. Avec un peu de stratégie et de suivi, Aave peut devenir votre allié dans la quête de revenus passifs dans le monde de la DeFi.

[ad_2]

Source link